UBS не рассматривает возможность выделения инвестбанка в отдельную компанию, сказал Эрмотти Bloomberg: «У нас четко определено, какие активы и какой капитал мы хотим использовать в инвестбанке, и эта модель работает».
Слухи о выделении инвестбанка UBS в отдельную компанию ходили давно. В июне руководство UBS обсуждало такую возможность, а в сентябре вело переговоры с японской Sumitomo Mitsui Banking Corp. о создании СП, которому была бы передана часть инвестбанковских активов UBS, сообщает WSJ.
UBS, специализировавшийся на управлении активами, в предкризисные годы стал активно развивать инвестбанковский бизнес. Он инвестировал в ипотечные бонды США, и в 2008 г. его финансовое положение оказалось настолько тяжелым, что банку пришлось принять от государства $60 млрд помощи. В 2008 г. его убыток составил $19,7 млрд.
С 2011 г. под давлением регуляторов и инвесторов UBS продал активы на десятки миллиардов долларов, перестал работать с некоторыми инструментами и объявил о сокращении 10 000 рабочих мест. Символ былого могущества инвестбанка - трейдинговый зал размером с футбольное поле в американском Стэмфорде - превращен в бэк-офис.
Но акционерам и этого показалось мало. В мае Knight Vinke Asset Management потребовала, чтобы UBS избавился от инвестбанка, бизнес которого «очень рискован- и «представляет серьезную угрозу».
В ноябре Эрмотти заявил, что реструктуризация завершена. В III квартале доналоговая прибыль инвестбанка UBS составила $275 млн, или 70% прибыли всего UBS, и подразделение снова стало нанимать банкиров и трейдеров.
Но в октябре Швейцария решила ограничить использование заемных средств для двух крупнейших банков - UBS и Credit Suisse, активы которых в 2012 г. втрое превышали ее ВВП. Социал-демократы предложили ввести для этих банков 10%-ный норматив достаточности капитала (в октябре было 3,2 и 3,5%). Министр финансов Эвелин Видмер-Шлюмпф отмечала, что это слишком мало и банкам стоит задуматься, стоит ли сохранять инвестиционный бизнес.
Эрмотти уже все обдумал. «Инвестбанкинг - стратегический бизнес для нас, - говорит он, - мы сильно изменили стратегию, и она работает- (цитата по Bloomberg).